2020-07-18 12:12

A股冲高回落创指宽幅震荡下行 科技概念跳水农业

6月11日,沪深三大指数早盘震荡走高,创业板指涨逾1%,深成指、沪指翻红,题材较昨日明显活跃,新能源汽车和网络游戏领涨,软件服务、水利等拉升,医疗器械、光刻胶、国产软件等板块盘中轮番上涨;临近午盘,券商反弹,主板市场抬头向上。午后开盘,两市迅速走弱,三大股指悉数翻绿,随后持续下挫回补缺口,沪指盘中跌逾1%,科技股集体跳水,农业、养殖业、食品加工业、白酒等防御性品种高位调整跌幅居前,市场情绪急转直下,赚钱效应也大幅回落。

整体来看,沪深三大指数指数早盘走强,创业板指一度涨逾1.5%。午后指数大幅跳水,创业板指一度跌近1%,盘中振幅超2%,两市个股跌多涨少,短线资金风险偏好有所提升。

截至收盘,沪指跌0.78%,报2920.90点,成交额为2890.23亿元;深成指跌0.81%,报11243.62点,成交额为4319.51亿元;创指跌0.29%,报2195.64点。两市成交额逾7100亿,2485股下跌,1181股上涨;北上资金净流入1.45亿,其中,沪股通净流出18.85亿元,深股通净流入20.3亿元。

盘面上,汽车整车、游戏、特斯拉、免税等概念板块涨幅居前,稀土概念午后逆市拉升;农林牧渔、保险、酿酒等板块跌幅快速扩大,养殖业、农业、食品饮料等跌幅居前。

游戏巨头网易在港首日挂牌上市,受消息刺激,游戏概念股高开高走,凯撒文化(002425-CN)、星辉娱乐(300043-CN)、盛天网络(300494-CN)、盛讯达(300518-CN)、电魂网络(603258-CN)等股集体涨停;隔夜美股特斯拉股价突破一千美元,成全球上市值最大的车企,利好带动A股特斯拉概念股集体走高,力帆股份(601777-CN)、华昌达(300278-CN)、秀强股份(300160-CN)、模塑科技(000700-CN)等先后涨停封板,博杰股份(002975-CN)等涨逾6%。海南自贸区板块表现活跃,华闻集团(000793-CN)、海德股份(000567-CN)涨停,大东海A(000613-CN)、海航投资(000616-CN)等均有冲高。

此外,稀土概念逆势拉升,焦作万方封板,京运通(601908-CN)、博云新材(002297-CN)、德宏股份(603701-CN)等冲高。地摊经济板块再度异动,银都股份(603277-CN)触板,小商品城(600415-CN)、小康股份(601127-CN)等小幅跟涨。不过,午前异动的券商板块午后开始跳水,国盛金控(002670-CN)一度触及涨停后开板收涨6.19%,华创阳安(600155-CN)、东方财富(300059-CN)、中信建投(601066-CN)等纷纷冲高回落;白酒概念持续走弱,今世缘(603369-CN)、老白干酒(600559-CN)跌逾3%,伊力特(600197-CN)、洋河股份(002304-CN)等多股跌逾2%。

近期美股市场情绪高涨,纳斯达克指数创历史新高;美联储维持基准利率不变,外围美股涨跌不一,欧股小跌,且A50期指夜盘微跌,整体外围环境偏利空A股。但特斯拉收涨近9%,市值达到1901亿美元,为全球市值最大车企。微软、苹果、亚马逊齐创纪录新高。中概股网易正式挂牌港交所交易,刺激在美上市的多只中概股周三成交量激增几十倍,走势普遍大幅冲高回落,盘中共触发了80次熔断。目前来看,全球经济已过最黑暗的时刻,后续可能转向修复预期,有望带动全球市场风险偏好逐渐好转。

国内政策方面,货币宽松逐渐转向信用宽松。央行10日公布的数据显示,5月份人民币贷款增加1.48万亿元,同比多增近3000亿元;社会融资规模增量为3.19万亿元,比上年同期多1.48万亿元。5月份金融数据依旧保持着强劲势头,对实体经济恢复发展形成有力支撑。此外,统计局昨日发布数据显示,5月份,CPI同比上涨2.4%,涨幅较上月回落0.9个百分点。这一数据不仅低于市场预期,也创下2019年3月份以来最低。分析普遍认为,未来猪肉价格将继续下降,加之高基数因素,下半年CPI或加速下行。低物价为货币政策提供了调控空间,预计下半年降准降息的可能性仍存。下半年政策驱动基本面修复、A股在全球配置吸引力提升,以及宽松的宏观流动性向股市传导这三大因素为驱动A股上行的动力。

今日沪深两市小幅低开,随后震荡拉升,午后出现跳水,创业板指翻绿,此前一度涨逾1.5%,尾盘止跌小幅回升。目前市场震荡,高位题材股经过连续几日调整,风险得到一定释放,短线资金明显活跃。昨日沪指最低2934,一度跌破5天线后拉回缩量收在2943点;今日沪指低开后冲高回落,快速回补缺口震荡整固,且成交量却出现递减,显示追高意愿不足。目前成交量仍是制约A股上行的主要因素,市场需要新的力量才能向上突破;若无量能不能有效释放,指数突破的概率较小,因此重点关注市场量能变化。

不过,近日两融余额再创近3个月新高,且北上资金维持净流入,指数向上格局不变。目前市场个股往大市值和行业龙头集中,从中长期的来看,未来A股的结构性分化还将会持续。展望后市,大盘近期高位震荡,建议以券商为风向标,短线关注事件性刺激和超跌反弹机会。行业方面,科技和消费领涨,看好大消费和低估值的金融地产,中线逢低建议关注5G新基建相关应用、新能源汽车产业链,以及受益于国产替代逻辑的半导体、芯片等领域。